Erfahren Sie mehr über Living Wills für Banken

Lebewillen sind im täglichen Gebrauch vorausgehende medizinische Anweisungen, die von Einzelpersonen in Erwartung einer Eventualität gegeben werden, während derer sie schwer krank oder verletzt sein können und nicht in der Lage sind, für sich selbst zu sprechen. Sie legen typischerweise die Bedingungen fest, unter denen der Einzelne, wenn er schwer krank ist und nicht für sich selbst sprechen kann, nicht wiederbelebt werden möchte. In der Regel wird auch ein Vertreter der Gesundheitsfürsorge benannt, der befugt ist, im Namen der arbeitsunfähigen Person zu handeln, die den Lebenswillen ausgestellt hat.

Der Zweck eines lebendigen Willens für Banken

In den letzten Jahren forderten die Aufsichtsbehörden auf der ganzen Welt als Folge der Finanzkrise von 2008 den sogenannten Living Wills von Banken und Finanzinstituten verschiedener Art. Ein lebender Wille für eine Bank oder ein anderes Finanzinstitut bezeichnet einen Notfallplan, der sich im Falle einer Insolvenz des Unternehmens befindet und geschlossen, verkauft und / oder aufgelöst werden muss.

Einer der häufig diskutierten Aspekte eines solchen Plans besteht darin, dass er wesentlich einfachere Unternehmensstrukturen erfordern kann, als sie heutzutage von großen multinationalen Finanzinstituten häufig verwendet werden, um die Steuern zu minimieren und / oder den Verwaltungsaufwand zu verringern. In diesem Fall könnte eine Umstrukturierung der Finanzinstitute zur Erleichterung des Lebenswillens ihre Rentabilität erheblich beeinträchtigen, wodurch ihre Fähigkeit, Kredite anzubieten, eingeschränkt wird, und möglicherweise auch die Finanzkraft paradoxerweise verringert wird.

Die Auswirkungen eines detaillierten lebenden Willens

Eine weitere ironische Wendung ist, dass Ratingagenturen bereits darauf hingewiesen haben, dass das Bestehen eines detaillierten Wille zur Herabstufung des Ratings eines Unternehmens erzwingen kann. Der Grund ist, dass es den Aufsichtsbehörden mit einem lebendigen Willen leichter fällt, eine Einrichtung ausfallen zu lassen, wenn sie in ernsthafte finanzielle Schwierigkeiten gerät. In der Tat besteht ein Großteil der Gründe für den Willen zum Leben darin, die Häufigkeit von Finanzunternehmen zu verringern, die "zu groß sind, um zu versagen".

Die Passage der Finanzreform von Dodd-Frank

Das Dodd-Frank-Finanzreformgesetz von 2010 schreibt vor, dass Bankholdinggesellschaften mit einem Vermögen von mehr als 50 Milliarden US-Dollar lebende Testamente vorbereiten und bei den Finanzaufsichtsbehörden einreichen müssen. Zum Zeitpunkt der Übergabe waren über 100 Banken und andere Finanzunternehmen betroffen.Eine Reihe ausländischer Finanzunternehmen mit begrenzten Fußabdrücken in den USA suchte eine Befreiung mit der Begründung, dass sie nicht aufgrund ihrer globalen Größe als dem Gesetz unterstellt betrachtet werden sollten. Die größten neun Bankinstitute in den Vereinigten Staaten mussten bis zum 1. Juli 2012 ihren Testament anmelden.

Diese Banken umfassten:

• JPMorgan Chase
• Citigroup
• Goldman Sachs
• Morgan Stanley
• Bank of America
• Barclays
• Deutsche Bank
• Credit Suisse
• UBS

Zusammenfassungen der Pläne dieser Banken sollen der Öffentlichkeit zur Einsichtnahme zur Verfügung stehen. Highlights dieser lebenden Testamente umfassen (per "Banken, die sich auf das Ende vorbereiten", Das Wall Street Journal 26. Juni 2012):

• Die Pläne müssen jährlich aktualisiert werden.
• Regulierungsbehörden können häufigere Revisionen verlangen.
• In Schwierigkeiten geratene Banken können gezwungen sein, mehr Kapital aufzunehmen oder das Wachstum einzuschränken.
• Die FDIC kann in Absprache mit der Federal Reserve eine unruhige Bank auflösen.

Kleinere Banken standen am 31. Dezember 2013 für die Einreichung ihres eigenen Testaments vor.

Auch bekannt als:Notfallpläne oder Abwicklungspläne für zahlungsunfähige Banken oder Finanzinstitute.

Historischer Hintergrund:Wenn Bear Stearns oder Lehman Brothers vor der Insolvenz im Jahr 2008 noch lebende Testamente hatten, glauben einige Beobachter, dass ihre Operationen ordnungsgemäß abgebaut worden sein könnten, ohne die stattdessen auftretende allgemeine, globale Finanz- und Wirtschaftskrise auszulösen. Insbesondere das Wachstum von Finanzinstituten, die als "zu groß zum Scheitern" eingestuft werden, ohne einen weit gefassten Finanz- und Wirtschaftszusammenbruch zu riskieren, hat dazu geführt, dass der Begriff "Living Wills" für diese Unternehmen als Regulierungsinitiative zur Vermeidung solcher Krisen bezeichnet wird in der Zukunft.